证券业从业人员资格考试模拟试题
一、名词解释（18分）
1、临界线
2、有效益资产组合边界
3、系统风险与非系统风险
4、市场组合
5、收益线
6、组合线
二、简答题（42分）
1、比较Markowits模型和单一指数模型的优缺点。
2、说明CML和SML各是什么，区别何在？
3、传统资本资产定价模型的含义有哪些？
4、资产的数量与资产组合风险的关系是佬？
5、一般而论，允许卖空和不允许卖空的资产组合的集合有什么不同？
6、封闭式投资基金和开放式投资基金有哪些区别？
7、Sharpe指数和Jensen指数分别是什么？它们的区别是什么？
三、计算题（20分）
1、利用CAPM填下表：
| 股票 |
预期收益 |
标准差 |
贝塔值 |
残差的方差 |
| 1 |
0.15 |
? |
2.00 |
0.10 |
| 2 |
? |
0.25 |
0.75 |
0.04 |
| 3 |
0.09 |
? |
0.50 |
0.17 |
2、已知市场指数方差为0.4
| 股票 |
权数 |
贝塔值 |
方差 |
| 1 |
0.6 |
0.8 |
0.5 |
| 2 |
0.4 |
0.3 |
0.3 |
计算这两种股票资产组合的方差。
四、论述题（20分）
分析比较基础分析方法、技术分析方法和数量化方法这三种投资管理方法的优点和局限性。
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